Pada hari Jumat, pasangan mata uang EUR/USD menunjukkan kenaikan yang relatif kuat, mengingat latar belakang fundamental dan makroekonomi yang tersedia bagi para trader. Singkatnya, laporan-laporan tersebut lemah—baik dari segi signifikansi maupun data aktual. Zona Euro tidak memiliki laporan penting, namun euro mulai menguat hampir sejak pagi. Sementara itu, laporan-laporan AS sepenuhnya bersifat sekunder, meskipun banyak ahli menganggap Indeks PCE penting dan merupakan kunci bagi Federal Reserve. Namun, kami tidak sependapat dengan pandangan ini, terutama segera setelah rilis laporan inflasi dan pertemuan The Fed. The Fed telah menjelaskan posisinya dengan sangat jelas untuk 12 bulan ke depan: 1-2 kali pemotongan suku bunga, tidak lebih. Oleh karena itu, indeks PCE memiliki sedikit kepentingan tetapi bisa menjadi relevan dalam beberapa bulan ketika Fed sepenuhnya menghentikan pelonggaran kebijakan moneternya dan meninjau kembali keputusan suku bunga.

Dengan demikian, kami melihat lonjakan euro pada hari Jumat sebagai sesuatu yang tidak logis. Melihat gambaran teknikal yang lebih luas, jelas bahwa euro telah menurun untuk waktu yang cukup lama, dengan koreksi yang lemah dan jarang terjadi. Kami tidak dapat mengesampingkan kemungkinan koreksi baru minggu ini. Penting untuk dicatat bahwa liburan Natal dan Tahun Baru sedang dimulai di seluruh dunia, yang dapat secara signifikan mengurangi volatilitas, mengarah pada pergerakan datar. Namun, liburan tidak menjamin bahwa pasar akan tetap statis. Dalam pasar "tipis" (ketika aktivitas dan jumlah peserta menurun secara substansial), posisi signifikan yang dibuka oleh pembuat pasar besar dapat memicu penurunan tajam atau kenaikan kuat pada pasangan ini. Pertanyaannya tetap—apakah pembuat pasar seperti itu akan muncul?

Minggu ini, tidak ada peristiwa atau laporan signifikan yang dijadwalkan di Zona Euro, sehingga tidak ada hal yang penting untuk dianalisis. Beberapa laporan akan diterbitkan di AS, tetapi juga perlu dicatat bahwa banyak platform dan bursa akan ditutup selama liburan, yang berarti trading antarbank tidak akan terjadi. Dengan demikian, kami memperkirakan bahwa pasar terutama akan menunjukkan pergerakan datar atau yang tidak dapat diprediksi untuk sisa tahun ini.

Dari sudut pandang teknikal, pasangan mata uang tersebut sejauh ini telah terkoreksi ke rata-rata bergerak, dan selama tetap di bawah level ini, harapan untuk kenaikan euro yang berkelanjutan tidak berdasar. Pada kerangka waktu yang lebih tinggi, tren penurunan berlanjut, menjadikan pergerakan ke bawah sebagai skenario yang lebih disukai.

Rata-rata volatilitas pasangan mata uang EUR/USD selama lima hari trading terakhir hingga 23 Desember adalah 91 pip, yang dikategorikan sebagai "sedang." Kami memperkirakan pasangan ini akan bergerak antara level 1,0338 dan 1,0520 pada hari Senin. Saluran regresi linear yang lebih tinggi mengarah ke bawah, menunjukkan bahwa tren penurunan global tetap utuh. Indikator CCI kembali memasuki area oversold di tengah penurunan signifikan, yang terutama menandakan potensi koreksi.

Level Support Terdekat:

S1 – 1,0376

S2 – 1,0254

S3 – 1,0132

Level Resistance Terdekat:

R1 – 1,0498

R2 – 1,0620

R3 – 1,0742

Rekomendasi Trading:

Pasangan EUR/USD mungkin melanjutkan tren penurunannya. Selama berbulan-bulan, kami secara konsisten menunjukkan ekspektasi penurunan euro dalam jangka menengah, dan kami sepenuhnya mendukung arah bearish yang lebih luas. Kemungkinan bahwa pasar telah memperhitungkan semua pemotongan suku bunga Fed di masa depan cukup tinggi. Oleh karena itu, dolar masih belum memiliki alasan untuk penurunan jangka menengah, meskipun alasan tersebut jarang.

Posisi jual tetap relevan dengan target di 1,0338 dan 1,0254 selama harga tetap di bawah rata-rata bergerak. Jika Anda trading menggunakan analisis teknikal "murni," posisi beli dapat dipertimbangkan jika harga bergerak di atas rata-rata bergerak, dengan target di 1,0620. Namun, kami tidak merekomendasikan posisi beli saat ini.

Penjelasan Ilustrasi:

Saluran Regresi Linear membantu menentukan tren saat ini. Jika kedua saluran sejajar, ini menunjukkan tren yang kuat.

Garis Rata-rata Bergerak (pengaturan: 20,0, diperhalus) mendefinisikan tren jangka pendek dan memandu arah trading.

Level Murray berfungsi sebagai level target untuk pergerakan dan koreksi.

Level Volatilitas (garis merah) mewakili rentang harga yang mungkin untuk pasangan ini selama 24 jam ke depan berdasarkan angka volatilitas saat ini.