Analyse de l'EUR/USD sur 5 minutes

La paire de devises EUR/USD a poursuivi son déclin jeudi au sein du canal horizontal où elle évolue depuis plus de trois semaines. Actuellement, le prix s'est déplacé vers la limite inférieure de ce canal, marquée par la ligne Senkou Span B. Une simple analyse technique suggère qu'un rebond à partir de cette limite pourrait déclencher un nouveau mouvement à la hausse à l'intérieur de la plage horizontale. Cependant, nous pensons que le prix a déjà passé suffisamment de temps en correction et que les haussiers ont montré l'étendue de leur force. Par conséquent, il semble beaucoup plus probable de reprendre la tendance baissière qui a commencé il y a trois mois.

Nous avons répété à plusieurs reprises que de nouvelles baisses de l'euro ne nécessitent même pas de fondamentaux locaux ou de facteurs macroéconomiques. En d'autres termes, peu importe la décision prise lors de la réunion de la Banque Centrale Européenne hier ou le ton de Christine Lagarde. L'euro reste surévalué et injustifiablement cher, et la tendance sur 16 ans demeure baissière. Ainsi, nous continuons à anticiper uniquement de nouvelles baisses de l'euro. Le prix a montré une volatilité considérable hier, expliquée par la réunion de la BCE et le discours de Lagarde. Toutefois, si Lagarde avait eu l'occasion de soutenir l'euro, elle a choisi de ne pas le faire. Elle a plutôt souligné la faiblesse de l'économie européenne, laissant entendre un assouplissement monétaire supplémentaire.

Plusieurs signaux de trading ont été formés sur le graphique de 5 minutes. Initialement, la paire a rebondi à partir du niveau de 1,0533 et a atteint la zone cible la plus proche de 1,0465–1,0485. Il y a eu deux rebonds à partir de cette zone, mais dans les deux cas, le niveau de 1,0533 n'a pas été retesté. Ainsi, au moins un trade s'est clôturé de manière rentable, tandis que les deux autres ont probablement été clôturés à un Stop Loss fixé à zéro.

Rapport COT

Le dernier rapport Commitment of Traders (COT) est daté du 3 décembre. Comme indiqué dans le graphique, la position nette des traders non-commerciaux reste "haussière", même si les baissiers font progressivement des progrès. Il y a environ six semaines, les traders professionnels ont considérablement augmenté leurs positions courtes, rendant la position nette négative pour la première fois depuis longtemps. Cela indique que l'euro est désormais vendu plus fréquemment qu'il n'est acheté.

Fondamentalement, il n'existe pas de raisons claires justifiant une appréciation de l'euro. Techniquement, la paire reste dans une zone de consolidation ou une tendance latérale. Sur le graphique hebdomadaire, l'EUR/USD évolue entre 1,0448 et 1,1274 depuis décembre 2022, ce qui rend de nouvelles baisses plus probables. Une rupture sous 1,0448 pourrait ouvrir un nouveau potentiel de baisse pour l'euro.

Les lignes rouge et bleue se sont croisées, annonçant une tendance baissière du marché. Au cours de la dernière semaine de rapport, le nombre de positions longues parmi le groupe des "non-commerciaux" a augmenté de 11 400, tandis que les positions courtes ont augmenté de 12 800. En conséquence, la position nette a diminué de 1 400.

Analyse EUR/USD sur 1 heure

La paire continue de se corriger et reste dans un canal horizontal visible à l'œil nu. Comme prévu, la correction est complexe et lente. Nous pensons toujours qu'il n'y a pas de raisons solides pour une hausse significative de l'euro, et nous attendrons la fin de la correction pour que la paire reprenne sa baisse vers la parité de prix. Par exemple, une cassure sous la ligne Senkou Span B signalerait la reprise potentielle de la tendance baissière.

Nous soulignons les niveaux suivants pour le trading : 1.0269, 1.0340–1.0366, 1.0485, 1.0585, 1.0658–1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843, 1.0889, 1.0935. Les lignes indicatrices clés sont Senkou Span B (1.0464) et Kijun-sen (1.0524). Notez que les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent se déplacer au cours de la journée, il est donc important de prendre cela en compte lors de la détermination des signaux de trading. De plus, n'oubliez pas de placer un ordre Stop Loss à l'équilibre si le prix progresse de 15 pips dans la bonne direction. Cela aide à se protéger contre les pertes potentielles si le signal s'avère faux.

Jeudi, la zone euro publiera un rapport relativement peu important sur la production industrielle, tandis que le calendrier économique américain est vide. En conséquence, la volatilité pourrait être faible aujourd'hui. Cependant, une rupture de la ligne Senkou Span B signalerait la continuation de la tendance baissière.

Explications des Illustrations :

• Niveaux de Support et Résistance (lignes rouges épaisses) : Zones clés où le mouvement des prix pourrait ralentir. Pas des sources de signaux de trading.
• Lignes Kijun-sen et Senkou Span B : Lignes de l'indicateur Ichimoku transférées du graphique H4 au graphique horaire, servant de niveaux forts.
• Niveaux Extrêmes (lignes rouges fines) : Points où le prix a déjà rebondi. Ils peuvent servir de sources de signaux de trading.
• Lignes Jaunes : Lignes de tendance, canaux ou autres schémas techniques.
• Indicateur 1 sur les graphiques COT : Reflète la taille nette de la position de chaque catégorie de traders.